二、流动资产投资政策(★★★)

　　【提示】流动资产/收入比率的变化，可以反映流动资产投资政策的变化。

　　【例題2•单选題】下列关于流动资产投资政策的说法中，不正确的是()。

　　A.流动资产最优的投资规模，取决于持有成本和短缺成本总计的最小化

　　B.流动资产投资管理的核心问题是如何应对投资需求的不确定性

　　C.在保守型流动资产投资政策下，公司的短缺成本较少

　　D.激进型流动资产投资政策，表现为较低的流动资产/收入比率，公司承担的风险较低

　　【答案】D

　　【解析】激进型流动资产投资政策，表现为较低的流动资产/收入比率。该政策可以节约流动资产的持有成本，例如节约资金的机会成本。与此同时，公司要承担较大的风险，例如经营中断和丢失销售收入等短缺成本。所以选项D的说法不正确。

　　三、现金管理的目标及现金收支管理(★★)

　　(一)现金管理的目标

　　1.企业置存现金的原因：主要是满足交易性需要、预防性需要和投机性需要。

　　2.企业现金管理的目标：在资产的流动性和盈利能力之间做出抉择，以获取最大的长期利润。

　　(二)现金收支管理

　　(1)力争现金流量同步;(2)使用现金浮游量;(3)加速收款;(4)推迟应付账款的支付。

　　相关推荐：

　　2014注册会计师考试《财务成本管理》110个公式

　　2014注册会计师《财务成本管理》选择题及答案汇总

　　2014注册会计师《财务成本管理》考点强化试题汇总