2010年注册会计师考试《会计》经典例题(30)

　　远大公司确认及20×6支付年度利息费用的会计分录为：

　　借：在建工程　　　　　　　11575.73

　　贷：应付利息　　　　　　　　　　　　　　　　3000(200000×1.5%)

　　应付债券——可转换公司债券(利息调整)　8575.73

　　借：应付利息　　　3000

　　贷：银行存款　　　　　3000

　　(5)负债成份20×7年初的摊余成本=200000-24344.06+8575.73=184231.67(万元)，应确认的利息费用=184231.67×6.59%÷2=6070.43(万元)。

　　远大公司确认20×7年上半年利息费用的会计分录为：

　　借：财务费用　　　　　　　　　　　　　　　6070.43

　　贷：应付利息　　　　　　　　　　　　　　　　2000(200000×2%/2)

　　应付债券——可转换公司债券(利息调整)　4070.43

　　(6)转股数=200000÷10=20000(万股)

　　远大公司20×7年7月1日可转换公司债券转换为普通股股票时的会计分录为：

　　借：应付债券——可转换公司债券(面值)　200000

　　资本公积——其他资本公积 21144.06

　　应付利息　　　　　　　　　　　　　2000

　　贷：股本　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　20000

　　应付债券——可转换公司债券(利息调整)　　11697.9

　　资本公积――股本溢价　　　　　　　　　　　191446.16

　　[例题总结与延伸]

　　债券的负债成份和权益成份的公允价值的计算实际上就是将未来现金流量现值进行折现，未来现金流量包括利息和本金;折现的折现率实际上用的是市场上投资者投资债券的必要报酬率，因为只有按照这个必要报酬率折现后的债券价值才是债券可以定的公允价值。对于一个成熟的债券市场来说，债券的交易价格会在债券的公允价值上下浮动，一般在会计题目中我们承认市场是完善的有效的，那么债券的公允价值就是按照实际利率折现的值。

　　另外需要注意的是债券的实际利率并不一定是发行债券方采用的实际利率摊销中的实际利率，但凡是债券发行时发生了相关税费，发行方就承担了额外的费用，对于发行债券方来说就承担了实际上比投资者要求的报酬率更高的利息率，这一点需要明确。一般情况下题目中都会给出实际利率，如果是给出的市场的实际利率，一般不会涉及到发行费用的问题;如果给出的是发行债券方承担的实际利率，那么一般是会涉及到相关费用的处理问题。

　　关于实际利率的计算，掌握一个方法就是插值法：比如债券的面值为1000万元，5年期按年支付利息，本金最后一次支付，票面利率10%，购买价格为900万元，交易费用为50万元，实际利率为r，则期初摊余成本=950=1000×10%×(P/A,r,5)+1000×(P/F,r,5)，即：

　　100/(1+r)+100/(1+r)^2+100/(1+r)^3+100/(1+r)^4+100/(1+r)^5+1000/(1+r)^5=950

　　采用插值法，设r=11%，代入上式，则期初摊余成本=963.04;

　　设r=12%，代入上式，则期初摊余成本=927.9，则：

　　(11%-r)/(11%-12%)=(963.04-950)/(963.04-927.9)

　　可以计算出企业的实际利率r=11%-(963.04-950)/(963.04-927.9)*(11%-12%)=11.371%