二、多项选择题

　　1.CD

　　【解析】最早希克斯、凯恩斯提出了风险补偿的概念，认为由于金融产品中不确定性的存 在，应该对不同金融产品在利率中附加一定的风险补偿。

　　2.ABD

　　【解析】失业率、库存量、银行未收回贷款规模属于滞后性指标。C选项属于先行性 指标。

　　3.BC

　　【解析】基本分析法的缺点主要是对短线投资者的指导作用比较弱和预测的精确度相对较 低。基本分析法的优点主要是能够比较全面地把握证券价格的基本走势，应用起来相对简单。

　　4.ABCD

　　【解析】本题考查稳健成长型投资者的投资对象。ABCD选项都正确。

　　5.ABD

　　【解析】证券中介机构包括证券经营机构、证券投资咨询机构、会计师事务所、资产评估 事务所等。

　　6.AC

　　【解析】作为虚拟资本载体的有价证券，其价格波动决定于货币的供求和有价证券的 供求。

　　7.ABCD

　　【解析】本题考查影响利率期限结构形状的因素。ABCD选项都正确。

　　8.ABD

　　【解析】市净率又称净资产倍率，是每股市场价格与每股净资产之间的比率。

　　9.BCD

　　【解析】根据协定价格与标的物市场价格的关系，可将期权分为虚值期权、平价期权、实 值期权。

　　10.ABD

　　【解析】欧式权证的持有人只有在约定的到期日才有权买卖标的证券，而美式权证的持 有人在到期日前的任意时刻都有权买卖标的证券。

　　11.ABCD

　　【解析】本题考查评价宏观经济形势的基本指标。ABCD选项都正确。

　　12.ABD

　　【解析】对于通货膨胀产生的原因，传统的理论解释主要有需求拉上的通货膨胀、成本 推进的通货膨胀、结构性的通货膨胀。

　　13.ABCD

　　【解析】本题考查GDP变动和证券市场走势的关系。ABCD选项都正确。

　　14.ABC

　　【解析】中央银行进行直接信用控制的具体手段包括规定利率限额与信用配额、信用条 件限制、规定金融机构流动性比率。C选项属于间接信用指导。

　　15.AD

　　【解析】本题考查人民币升值对股票市场的影响。人民币升值对内外资投资于中国资本 市场将产生极大的吸引力，拥有人民币资本类的行业或企业将特别受到投资者的青睐。

　　16.CD

　　【解析】本题考查上海证券交易所的上市公司行业分类。A选项属于主要消费行业，B选项属于原材料行业。

　　17.ABCD

　　【解析】产业政策包括产业结构政策、产业组织政策、产业技术政策、产业布局政策。18.ABCD

　　【解析】本题考查产业组织创新的内容。ABCD选项都正确。

　　19.AC

　　【解析】在贸易与投资一体化理论中，企业行为可分为总部行为、实际生产行为。

　　20.ABCD

　　【解析】本题考查时间数列的内容。ABCD选项都正确。

　　21.ABCD

　　【解析】本题考查董事会权力的合理界定与约束的内容。ABCD选项都正确。

　　22.ABCD

　　【解析】本题考查公司规模变动特征和扩张潜力的分析内容。ABCD选项都正确。

　　23.ABCD

　　【解析】比率分析涉及公司管理的各个方面，比率指标大致可归为变现能力分析、营运能力分析、盈利能力分析、现金流量分析等。

　　24.AC

　　【解析】本题考查应收账款周转率的相关内容。应收账款周转率等于营业收入与平均应 收账款的比值。应收账款周转天数表示企业从取得应收账款的权利到收回款项转换为现金所需要的时间。

　　25.ABCD

　　【解析】本题考查交叉控股的内容。ABCD选项都正确。

　　26.AC

　　【解析】一般来说，买卖双方对价格的认同程度通过成交量的大小来确认，具体为认同程度小，分歧大，成交量小;价升量增，价跌量减。

　　27.ABCD

　　【解析】缺口的类型包括突破缺口、持续性缺口、普通缺口、消耗性缺口。

　　28.ABD

　　【解析】BIAS、WMS、KDJ属于超买超卖型技术指标。ADR属于大势型指标。

　　29.ABCD

　　【解析】本题考查技术指标WMS的内容。ABCD选项都正确。

　　30.ACD

　　【解析】在构建证券投资组合时，投资者需要注意个别证券选择、投资时机选择.多元化三个问题。

　　31.CD

　　【解析】本题考查现代证券组合理论。CD选项正确。

　　32.AB

　　【解析】在不允许卖空的情况下，当两种证券的相关系数为-1、-0.5时，可以通过按适当比例买入这两种证券，获得比这两种证券中任何一种风险都小的证券组合。

　　33.ABCD

　　【解析】本题考查资本市场没有摩擦假设的内容。ABCD选项都正确。

　　34.ABC

　　【解析】金融工程技术的实现需要得到知识体系、金融工具、工艺方法的支持。

　　35.ABD

　　【解析】运用风险管理工具进行风险控制的方法有通过多样化的投资组合降低乃至消除非系统风险;将风险资产进行对冲;购买损失保险。

　　36.ABCD

　　【解析】本题考查套期保值的形式。ABCD都是正确的。

　　37.ACD

　　【解析】目前已经上市的关于中国概念的股指期货有四种，即美国芝加哥期权交易所的 中国股指期货、新加坡新华富时中国50指数期货、香港以恒生中国企业指数为标的的期货合约以及国内的沪深300指数期货。

　　38.ABC

　　【解析】名义值法、敏感性法、波动性法的缺陷是不能回答有多大的可能性会产生损失、 无法度量不同市场中的总风险、不能将各个不同市场中的风险加总。

　　39.ABC

　　【解析】国际注册投资分析师协会由欧洲金融分析师协会、亚洲证券分析师联合会、巴西投资分析师协会经过3年多的策划，于2000年6月正式成立。

　　40.ABCD

　　【解析】ABCD选项都是我国涉及证券投资咨询业务操作规则的现行法律、法规乃至部门规章或其他规范性文件。

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