第四节 证券登记结算公司

　　大纲要求：

　　熟悉证券登记结算公司设立的条件， 了解登记结算公司的职能、有关业务规则。

　　证券登记结算公司是为证券交易提供交易提供集中登记、存管与结算服务，不以营利为目的的法人。

　　一、证券登记结算公司的设立

　　必须经国务院证券监督管理机构批准。自有资金不少于人民币2亿元。

　　二、证券登记结算公司的组织机构

　　2001年3月30日，中国证券登记结算有限责任公司成立，原上海证券交易所和深圳证券交易所所属的证券登记结算公司重组。建立集中统一的证券登记结算体制具有重大意义：第一，方便投资者开立证券帐户，减少资金占用，从根本上改变分散登记结算体制中存在的市场分割状态，消除证券公司重复开户、结算资金重置等为题，从而减少资金占用，降低交易成本。第二，新的体制对两交易所原有登记结算业务进行整合，有利于制定统一的登记结算业务规则和流程，有利于提高市场结算效率。第三，新体制有助于从体制上防范和控制市场风险。

　　三、证券登记结算公司的职能

　　(一)证券账户、结算账户的设立和管理。

　　(二)证券的存管和过户。

　　(三)证券持有人名册登记及权益登记。

　　(四)证券交易所上市证券交易的清算、交收及相关管理。

　　(五)受发行人委托派发证券权益。

　　(六)办理与上述业务有关的查询、信息、咨询和培训服务。

　　(七)国务院证券监督管理机构批准的其他业务。

　　四、登记结算公司的有关业务规则

　　(一)结算原则

　　按照货银对付的原则，足额交付证券和资金，并提供交收担保。货银对付原则是证券结算的一项基本原则，可以将证券结算中的违约交收风险降低到最小程度。目前，上市证券的集中交易主要采用净额结算方式。

　　(二)结算证券和资金的专用性