第三节 重难点

　　14. 学习目的

　　答：了解流动性风险的预警指标/信号;

　　理解压力测试是用于检验敏感性因素的极端变化对商业银行流动性的影响;

　　理解情景分析是用于检验特殊状况对商业银行流动性的影响;

　　了解我国商业银行目前流动性风险管理的主要方法。

　　15. 流动性风险预警

　　答：内部指标/信号主要包括商业银行内部有关风险水平、盈利能力、资产质量、以及其他可能对流动性产生中长期影响的指标变化;

　　外部指标/信号主要包括第三方评级、所发行的有价证券的市场表现等指标的变化;

　　融资指标/信号主要包括商业银行的负债稳定性和融资能力的变化等。

　　16. 压力测试

　　答：压力测试的目的

　　根据不同的假设情况(可量化的极端范围)进行流动性测算，以确保商业银行储备足够的流动性来应付可能出现的各种极端状况。

　　商业银行根据自身业务特色和需要，对各类资产、负债及表外项目进行以下压力测试，并根据压力测试的结果分析商业银行当前的流动性状况。

　　知识要点：压力测试通常用于检验多个敏感性因素的极端变化对商业银行的资产负债价值分别造成的影响，进而导致商业银行的流动性状况发生变化。

　　17. 情景分析

　　答：情景分析的目的

　　在不同的情景条件下，商业银行对现金流入和流出的缺口分析结果存在显著差异。因此，有必要对商业银行运营过程中可能出现的各种情景进行相对保守的估计，有助于减少流动性缺口分析的偏差。

　　商业银行的流动性需求分析可分为以下三种情景

　　-正常状况是指商业银行在日常经营过程中，与资产负债相关的现金流量的正常变动。

　　-商业银行自身问题所造成的流动性危机。

　　-某种形式的整体市场危机，即在一个或多个市场，所有商业银行的流动性都受到不同程度的影响。

　　知识要点：情景分析通常用于检验某种特殊状况对商业银行的资产负债价值造

　　成的有利和/或不利影响，进而导致商业银行的流动性状况发生变化。

　　18. 流动性风险管理方法

　　答：我国商业银行流动性风险管理的通常做法：

　　-总行设立资产负债管理委员会，制定全行的流动性管理政策;

　　-由计划资金部门负责日常流动性管理，对各项流动性指标进行监控与分析，并做出相应决策;

　　-大多数商业银行通过制定本外币资金管理办法，对日常头寸的监控、调拨、清算等进行管理，并通过对贷存比、流动性比率、中长期贷款比例等指标的考核，加强对全行流动性的管理;

　　-成立由行长和各主要业务部门负责人参加的流动性应急委员会，负责组织制定并实施应急方案。

　　19. 对本币的流动性风险管理，在操作层面上分为三个层次

　　答：第一步，设立相应的比率/指标，判断流动性变化趋势

　　第二步，计算特定时段内商业银行总的流动性

　　第三步，根据现金流量计算特定时段内商业银行的流动性缺口

　　6.3.4 流动性风险管理方法

　　计算特定时段内商业银行总的流动性

　　-计算商业银行的负债流动性需求

　　通常将商业银行存款分为三类：

　　-第一类：敏感负债，对利率非常敏感，随时都可能提取;

　　-第二类：脆弱资金，一部分为短期内提取的存款，例如政府税款、电力等费用收入。

　　-第三类：核心存款，除了极少部分外，几乎不会在一年内提取。

　　6.3.4流动性风险管理方法

　　商业银行负债的流动性需求 = 0.8 ×(敏感负债 - 法定储备)+ 0.3 ×(脆弱资金 - 法定储备)+0.15 ×(核心存款- 法定储备);

　　商业银行总的流动性需求。商业银行在一定时期内总的流动性需求是在贷款、存款对流动性需求的基础上综合得出：

　　商业银行总的流动性需求 = 负债流动性需求 + 贷款流动性需求

　　6.3.4 流动性风险管理方法

　　根据现金流量计算特定时段内商业银行的流动性缺口。

　　计算公式：

　　预期特定时段内的流动性缺口 = 最好状况的概率 ×(最好状况的预计头寸剩余或不足)+正常状况的概率 ×(正常状况的预计头寸剩余或不足)+ 最坏状况的概率 ×(最坏状况的预计头寸剩余或不足)

　　20. 对外币的流动性风险管理

　　答：针对外币的流动性风险管理，高级管理层应当首先明确外币流动性的管理架构，可以选择将流动性管理权限集中在总部或分散到各分行，但都应赋予总部最终的监督和控制全球流动性的权力;其次是制订各币种的流动性管理策略，

　　商业银行应当制定外汇融资能力受到损害时的流动性应急计划，通常包括两种方式：

　　-使用本币资源并通过外汇市场将其转为外币，或使用该外汇的备用资源。

　　-管理者可根据某些外币在流动性需求中占有较高比例的情况，为其建立单独的备用流动性安排。

　　21. 制定流动性应急计划

　　答：商业银行应当在完善流动性风险预警机制的同时，制订本、外币流动性管理应急计划，主要包括两方面的内容：

　　危机处理方案。规定各部门沟通或传输信息的程序，明确在危机情况下各自的分工和应采取的措施，以及制定在危机情况下对资产和负债处置的措施。危机处理方案还应当考虑如何处理与利益持有者(例如债权人、债务人、表外业务交易对手等)的关系。

　　弥补现金流量不足的工作程序。备用资金的来源包括未使用的信贷额度，以及央行的紧急支援等。应急计划应尽可能明确可能从上述渠道获得的资金数量，以及在何种情形下才能使用上述资金渠道。