查看汇总：2015年期货从业资格考试《基础知识》资料汇总

　　外汇与汇率

　　一、外汇的概念

　　外汇是国际汇兑的简称。外汇的概念有动态和静态之分。动态意义上的外汇，是指把一国货币兑换为另一国货币以清偿国际债务的金融活动。广义的静态外汇是指一切以外币表示的资产，而狭义的静态外汇是指以外币表示的可以用于国际结算的支付手段和资产。《中华人民共和国外汇管理条例》中规定的外汇范围就是指广义的外汇，它包括：①外币现钞，包括纸币、铸币;②外币支付凭证或者支付工具，包括票据、银行存款凭证、银行卡等;③外币有价证券，包括债券、股票等;④特别提款权;⑤其他外汇资产。

　　二、汇率的标价

　　汇率就是指以一国货币表示的另一国货币的价格，即两种不同货币的比价，表明一个国家货币折算成另一个国家货币的比率。

　　1.直接标价法

　　直接标价法是包括中国在内的世界上绝大多数国家目前都采用的汇率标价方法。直接标价法是指以本币表示外币的价格，即以一定单位的外国货币作为标准，折算为一定数额本国货币的标价方法。

　　在直接标价法下，外国货币的数额固定不变，本国货币的数额则随着外国货币或本国货币币值的变化而改变。本国货币标价数的提高就表示外汇汇率的上涨，表明外国货币升值，本国货币贬值;反之，本国货币标价数的减少就表示外汇汇率的下降，表明外国货币贬值，本国货币升值。

　　2.间接标价法

　　英国、美国和欧元区均采用间接标价法。间接标价法是以外币表示本币的价格，即以一定单位的本国货币作为标准，折算为一定数额外国货币的标价方法。

　　在间接标价法下，本国货币的数额固定不变，外国货币的数额则随着本国货币或外国货币币值的变化而改变。外国货币标价数的提高就表示外汇汇率的下跌，表明单位本币所能换取的外币增多，本国货币升值，外国货币贬值;反之，则相反。

　　3.美元标价法

　　美元标价法即以若干数量非美元货币来表示一定单位美元的价值的标价方法，美元与非美元货币的汇率作为基础，其他货币两两间的汇率则通过套算而得。目前，除欧元、英镑、澳元、新西兰元等几种货币外，其他货币都以美元为基准货币进行标价。

　　三、汇率的种类

　　根据不同的标准，汇率可分为以下几种。

　　(一)官方汇率和市场汇率

　　按照对外汇管理的形式和程度，汇率可以分为官方汇率和市场汇率。官方汇率(Official Rate)是指一一个国家的政府或货币管理当局(如中央银行、财政部或经指定的外汇专业银行)所规定的汇率，往往又称为法定汇率。在Pf,汇管制比较严格的国家，禁止外汇自由市场存在，官方汇率就是实际汇率。

　　市场汇率(Market Rate)是指在外汇市场自由买卖的基础上形成的汇率。在外汇管制较松的国家，官方汇率往往只是形式，有行无市，实际外汇交易按市场汇率进行。

　　(二)基本汇率和套算汇率

　　按照汇率的制定是否通过笫三国货币，汇率可分为基本汇率和套算汇率。基本汇率(Basic Rate)是根据一国货币与某个关键货币的实际价值对比而制定的汇率。

　　套算汇率(Cross Rate)，又称为交叉汇率，是指根据本国货币对关键货币的基本汇率和关键货币对其他国家货币的汇率套算得到的本国货币对其他国家货币的汇率。

　　(三)即期汇率和远期汇率

　　按外汇交易的交割时间，汇率可分为即期汇率和远期汇率。即期汇率又称为现汇汇率，是指外汇买卖双方成交后，当日或两个营业日之内交割款项时所使用的汇率。通常所说的汇率和媒体上所公布的汇率，如无特别说明，一般是指即期汇率。

　　远期汇率的标价方法有两种。一种是将远期汇率的数字直接标出。这种标价方法比较简单，适用于经营外汇业务的银行向其客户报价。另一种是只标明远期汇率与即期汇率的差额。

　　(四)固定汇率和浮动汇率

　　固定汇率(Fixed Exchange Rate)，是由一国政府制定公布的汇率。政府对汇率的上下波动幅度有一定的限制，超过规定的限度，政府有义务通过各种手段对汇率进行干预调节，以保持汇率的稳定。

　　浮动汇率(Float Exchange Rate)，是由外汇市场供求情况决定的汇率。政府不规定汇率波动的范围，汇率可自由涨跌，政府无义务进行干预。

关注"万题库期从资格"官方微信，获取考前内部资料、备考信息等!

微信搜索"万题库期从资格"

　　编辑推荐：

　　2015年第五次期货从业报名入口 已开通

　　2015年期货从业资格考试《投资分析》模拟试题汇总

　　2015年期货从业人员资格考试各科目大纲（新版）

　　考试吧推荐：2015年11月期货从业考试备考冲刺专题